La Ley de Transparencia de Datos Financieros de 2022 (FDTA) de Estados Unidos, que entró en vigor en diciembre de 2022, obliga a la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) a informar sobre el uso de datos legibles por máquina para divulgaciones corporativas. La SEC publicó recientemente la tercera edición de este informe, en el que se detalla el uso público e interno de los datos XBRL, se identifican las divulgaciones que utilizan datos legibles por máquina, se analizan los costos y beneficios asociados, se resumen las medidas de cumplimiento y se describe el uso de los datos por parte de la SEC. Este informe se seguirá publicando bianualmente hasta diciembre de 2029.
El informe de la SEC destaca los importantes beneficios que se derivan del uso de XBRL en sus actividades de control de la normativa. Según el informe, la división de control de la SEC ha aprovechado los datos legibles por máquina para analizar de manera eficiente las divulgaciones y las prácticas contables de empresas individuales, así como para realizar sofisticados análisis transversales.
El requisito de etiquetar las divulgaciones en XBRL ha ayudado al personal encargado de hacer cumplir la ley a detectar indicios de mala gestión de las ganancias y otras irregularidades financieras de manera más eficaz. En los últimos cuatro años, esta capacidad ha dado lugar a acciones contra seis empresas públicas y varias personas por alcanzar o superar artificialmente las estimaciones de consenso sobre las ganancias por acción.
El informe destaca un caso específico ocurrido en 2023, en el que un conglomerado colombiano se vio involucrado en un caso en el que los datos XBRL facilitaron la detección de violaciones a la Ley de Prácticas Corruptas en el Extranjero. La SEC señala que, sin datos legibles por máquina, identificar dichas violaciones habría sido mucho más complicado.
XBRL también ha contribuido a reducir los costos de procesamiento de información, aumentar la eficiencia del mercado y mejorar la competencia al reducir las ventajas para los usuarios internos. El informe señala que las empresas se han beneficiado de menores honorarios de auditoría, una mejor puntualidad en la presentación de informes financieros y una mejor evaluación comparativa del desempeño.
A pesar de los costos iniciales de cumplimiento, que varían entre $1,500 y $30,000 anuales dependiendo del tamaño de la empresa, la SEC cree que los beneficios a largo plazo de XBRL continuarán creciendo a medida que haya más herramientas disponibles.
Etiqueta: EDGAR – Recopilación Análisis y Recuperación de Datos Electrónicos
La SEC actualiza el conjunto de pruebas de datos interactivos
La Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) ha lanzado una actualización de su Interactive Data Test Suite, accesible aquí.
El objetivo principal de Interactive Data Test Suite es ayudar a los desarrolladores de software a validar los datos interactivos antes de enviarlos a EDGAR. Esta suite comprende numerosas instancias pequeñas de datos interactivos, esquemas y bases de enlaces.
En la última versión (23.4), el sistema EDGAR ahora admitirá la nueva taxonomía FND con las versiones 2022 y 2023. Además, nuevos tipos de envío, a saber, S-6, S-6/A, N-8B-2, N-8B. -2/A y 487 se han añadido a la lista de documentos Inline XBRL aceptados.
Se anima a los desarrolladores y declarantes a explorar estas actualizaciones y utilizar Interactive Data Test Suite para identificar y corregir oportunamente posibles errores antes del envío real a EDGAR.
La taxonomía SRO 2024 de la SEC presenta XBRL
La Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) implementó recientemente varias enmiendas a las reglas destinadas a mejorar el ciclo de liquidación para las transacciones de corredores de bolsa y procesos relacionados. Ahora se ha publicado un borrador de taxonomía, la Taxonomía de Organizaciones Autorreguladoras (SRO) 2024, para respaldar las nuevas reglas.
Las modificaciones, que entrarán en vigor el 5 de mayo de 2023, están diseñadas para aumentar la eficiencia en el ciclo de liquidación de transacciones de valores, lo que dará como resultado una liquidación estándar más rápida. Además, los swaps basados en valores obtienen un poco de alivio en las reglas y se reduce el ciclo de liquidación para ciertas ofertas.
También hay una nueva regla (17 CFR 240.17Ad-27) para las agencias de compensación. Ahora deben implementar procedimientos que aceleren el procesamiento directo y presentar un informe anual etiquetado con Inline XBRL legible por máquina a través del sistema EDGAR de la SEC. El borrador de la taxonomía SRO se ha publicado para facilitar el etiquetado de la información dentro de estos informes anuales recientemente obligatorios.
XBRL US comenta sobre el desarrollo de la taxonomía de la SEC y una variedad de propuestas
El Grupo de Trabajo de Modernización Regulatoria de EE. UU. (RMWG) de XBRL ha presentado una carta a la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) con observaciones y recomendaciones sobre el proceso de desarrollo de taxonomía de la Comisión.
La SEC ha publicado una gran cantidad de reglas propuestas y finales que contienen requisitos de datos estructurados en los últimos años, lo cual, por supuesto, ¡es una excelente noticia! Esto ha creado una carga de trabajo significativa para la SEC en la creación de nuevas taxonomías y el aumento de las existentes. Para garantizar una implementación eficiente, dice el RMWG, es importante que la SEC mantenga un enfoque de desarrollo de taxonomía coherente que sea bien comprendido por proveedores y emisores.
Un punto destacado en la carta es la necesidad de aclarar la selección de formatos XBRL por parte de la SEC (Inline XBRL, xBRL-XML, xBRL-JSON o xBRL-CSV) y las especificaciones. También observa una falta de claridad en torno al uso de bases de enlaces y un manejo inconsistente de las etiquetas. Las recomendaciones incluyen la notificación oportuna de cambios en la taxonomía y las directrices, y el desarrollo de un enfoque coherente para las etiquetas y la reutilización de elementos.
Acompañando a la carta hay un conjunto de estudios de casos con ejemplos de los desafíos que plantean una serie de nuevas reglas. ¡Un elemento útil de reflexión para quienes se dedican al periodismo digital en los EE. UU.! Lea la historia de XBRL US aquí y la carta completa aquí.
Siguiendo con el RMWG, recientemente escribió a la SEC para comentar sobre la taxonomía de extracción de recursos (RXD), sugiriendo que se permita XBRL en línea (como alternativa al xBRL-XML tradicional) para la divulgación de pagos por parte de emisores de extracción de recursos; lea más aquí. También ha solicitado información a la SEC sobre la próxima prueba EDGAR BETA en apoyo de la regla final de modernización de métodos de pago y divulgación de tarifas de presentación; lea más aquí. Más recientemente, XBRL US ha sugerido que la SEC haga la transición del formulario NRSRO (la Solicitud de registro como organización de calificación estadística reconocida a nivel nacional) a xBRL-CSV para satisfacer los requisitos de la Ley de Transparencia de Datos Financieros y aprovechar las mayores eficiencias del estándar.
La SEC propone XBRL para el informe FOCUS
La Comisión de Bolsa y Valores (SEC) ha propuesto una nueva propuesta de regla Presentación electrónica de ciertos materiales bajo la Ley de Bolsa de Valores de 1934; Enmiendas al Informe FOCUS, que introduciría XBRL para determinados informes.
La nueva regla requeriría la presentación electrónica y datos estructurados basados en XBRL para ciertos formularios, incluidos los presentados por organizaciones autorreguladoras, agentes de bolsa, agentes de swaps basados en valores y los principales participantes de swaps basados en valores. La propuesta también requeriría el retiro de ciertos avisos presentados en relación con una excepción para contar ciertas transacciones comerciales para determinar si una persona es un comerciante de intercambio basado en valores.
El objetivo es aumentar la eficiencia y accesibilidad en la presentación de determinados formularios y, mediante la introducción de datos estructurados, facilitar a los inversores el análisis de la información.
SEC actualiza a EDGAR 23.1, ahora compatible con las taxonomías 2023
La Comisión de Bolsa y Valores (SEC) anunció que el sistema EDGAR se ha actualizado a la versión 23.1 y ahora admite taxonomías 2023. La taxonomía de divulgación de compensación ejecutiva (ECD) recientemente publicada ahora incluye los elementos necesarios para etiquetar las divulgaciones requeridas por la regla final de la Comisión sobre acuerdos de uso de información privilegiada y divulgaciones relacionadas. El 2023 EE.UU. La taxonomía de informes financieros de los Principios de contabilidad generalmente aceptados (GAAP) y la taxonomía de informes de la SEC de 2023 reflejan las mismas versiones de taxonomía que el Consejo de Normas de Contabilidad Financiera puso a disposición en su sitio web el 16 de diciembre de 2022.
Las otras taxonomías de 2023 enumeradas a continuación son las versiones finales de los borradores de taxonomías publicadas por el personal de la Comisión para comentarios públicos el 4 de noviembre de 2022. Consulte las Notas de la versión de las taxonomías finales de 2023 para obtener detalles de los cambios.
FASB publica la guía de estilo de taxonomía GAAP propuesta
El personal del Consejo de Normas de Contabilidad Financiera de los Estados Unidos (FASB) publicó recientemente una nueva propuesta de Guía de Estilo de Taxonomía GAAP. La guía está diseñada para ayudar a los usuarios de la taxonomía GAAP a comprender los requisitos de presentación y divulgación de la Codificación de Normas de Contabilidad (ASC) de FASB, y para ilustrar el papel y el formato de las referencias relacionadas con los elementos incluidos en la taxonomía GAAP.
Los comentarios son bienvenidos hasta el 17 de marzo de 2023. Las preguntas y comentarios deben enviarse por correo electrónico a xbrlguide@fasb.org.
FASB también emitió recientemente una actualización de las Preguntas Frecuentes GAAP, incluida una nueva guía (Pregunta 2.20) para revelar cómo etiquetar el valor de la vida útil de las mejoras de arrendamiento relacionadas con la planta y el equipo de la propiedad cuando se indica como términos de arrendamiento.
El papel de la legibilidad de la máquina en un mundo de IA
El personal de la SEC, en particular el personal de la División de Análisis Económico y de Riesgos (también conocido como «DERA»), ha reconocido durante mucho tiempo lo esencial que es tener datos utilizables y de alta calidad.
La cantidad de datos relevantes para la decisión de las divulgaciones de los registrantes de la SEC es enorme. El sistema de archivo EDGAR contiene información financiera que cubre más de $ 82 billones de activos bajo administración por asesores de inversión registrados. Alberga estados financieros de empresas que cotizan en bolsa con una capitalización de mercado agregada de aproximadamente $ 30 billones. Y desde su creación, ha habido más de 11 millones de presentaciones de más de 600,000 entidades informantes que utilizan 478 tipos de formularios únicos. Solo durante el año calendario 2016, hubo más de 1.500 millones de solicitudes únicas de esta información a través del sitio web de SEC.gov.
Comentarios de XBRL US sobre la propuesta de la SEC RE: SPACs, shell companies and projections
XBRL US presentó una carta de comentarios en respuesta a la propuesta de la SEC sobre Compañías de Adquisición de Propósito Especial, Compañías Fantasma y Proyecciones. Nuestra carta apoyaba la propuesta de la Comisión de exigir a los SPAC que etiquetaran las divulgaciones como se pide en la subparte 1600 del Reglamento S-K en XBRL en línea. Las divulgaciones que se requerirán incluyen información adicional sobre el patrocinador del SPAC, posibles conflictos de intereses y dilución; divulgaciones adicionales sobre transacciones de-SPAC, divulgaciones en la página de portada del prospecto y en el resumen del prospecto de las declaraciones de registro presentadas en relación con las ofertas públicas iniciales de SPAC y las transacciones de-SPAC.
La regla final de la SEC exige XBRL para los planes de compra de acciones y ahorros de los empleados
La Comisión de Bolsa y Valores (SEC) anunció la regla final «Actualización de los requisitos de presentación de EDGAR y las presentaciones del Formulario 144» que exige la presentación electrónica de ciertos documentos; la regla también requiere el uso de XBRL en línea para presentar estados financieros y notas adjuntas a los estados financieros requeridos en los informes anuales de compra de acciones, ahorros y planes similares de los empleados (Formulario 11-K).